Конец марта 2017 года был объявлен той чертой, по которой прошел водораздел на рынке микрофинансирования. Центробанк дал МФО время подумать о том, в каком статусе они намерены дальше работать на рынке – в статусе микрокредитной компании (МКК) или микрофинансовой организации (МФК). Вроде бы всего одна буква разницы в названии, а вот различия в работе и в выборе фондирования существенные.
Так, микрокредитная компания имеет право на предоставление микрозайма физическим лицам на сумму до 500 тыс. рублей, а для юридических лиц размер займа составляет до 3 млн рублей. А вот средства МКК для поддержания своей деятельность теперь может привлекать лишь со стороны собственников компаний.
МФК вправе кредитовать граждан России на сумму до 1 млн рублей. Выдача кредитов юридическим лицам лимитирована теми же 3 млн рублей. Микрофинансовые компании могут приниматься инвестиции от широкого круга инвесторов, как физических, так и юридических лиц, в размере от 1,5 млн рублей.
До конца марта все МФО имели право собирать средства населения для поддержания своей ликвидности. Но вот Рубикон перейден, и часть МФО лишилась права работать с населением. Возникает логичный вопрос: что стало с этими инвестициями?
По закону, те МФО, которые решили стать МКК, должны раздать средства своим клиентам. Но тогда получается, что всю весну и по настоящий момент рынок переполнен свободными средствами – люди, привыкшие получать хорошую доходность, которую давали инвесторам МФО, а это 22-26% годовых в рублях, не понесут свои средства в банковские вклады.
Видят ли участники рынка микрофинансирования на рынке эти деньги? «Скорее мы видим денежные средства, выведенные из банков, так как банки не балуют хорошими ставками по вкладам, только регулярно снижают их», - говорит директор правового департамента группы компаний «Русмикрофинанс» Анастасия Локтионова. Что касается возвращенных денежных средств от МФО, то это миф и очень малый процент бывших МФО, ставшими МКК, соизволили вернуть займы своим инвесторам.
Нельзя сказать, что рынок переполнен этими освободившимися средствами вкладчиков: МКК не очень охотно возвращают деньги вкладчикам, а вкладчики, судя по всему, не требуют их назад, соглашается генеральный директор МФК «Мани Фанни» Александр Шустов. По его словам, теоретически, регулятор должен МКК наказывать за такие действия, но, видимо, пока просто на всех не хватает рук, поскольку МФО до разделения было очень много, около 3 тыс. организаций.
На рынке сейчас есть порядка 47 МФК, которые держат ставки для инвесторов на приемлемом для обеих сторон уровне. И эти деньги через какое-то время пойдут частично в МФК, а частично в сервисы, помогающие финансировать стартапы, в иные сервисы, которые через займы дают возможность финансировать оборотный капитал различных предприятий, полагает Шустов. Часть средств уйдет на падающий сейчас фондовый рынок, и это дает возможность зайти туда длинными деньгами. А на длинном отрезке времени доходность по таким инвестициям может приблизиться к 15-20% годовых.
«Мы наблюдаем достаточно ощутимый поток инвесторов с запросами о предлагаемых нами условиях инвестирования», - отмечает Локтионова. Между прочим, эти инвесторы уже являются клиентами МФК. После разделения рынка МФО на МКК и МФК ставки стали снижаться и в сегменте вложений в микрокредитование. При этом инвесторы уже не боятся переходить в МФК с развивающимся бизнесом.
Александр Шустов думает, что индивидуальные инвестиционные счета (ИИС) смогут аккумулировать часть этих освободившихся средств. А инвесторы, в удачном случае получившие свои деньги назад, возможно, решат в следующий раз немного изменить свой портфель и разбить средства по двум и более МФК. Так могут поступить те, у кого хватит на это денежных средств. По его подсчетам, средняя сумма инвестирования в МФК за последний год увеличилась с 4-5 до 7 млн рублей, то есть средний портфель инвестора в МФК больше, чем минимальная сумма в 1,5 млн рублей, установленная законом, а освободившиеся средства постепенно возвращаются в отрасль и перераспределяются между оставшимися игроками.
Раздают ли компании, оставшиеся в статусе МКК, средства инвесторам добровольно или продолжают работать, как и раньше, рискуя быть исключенными из реестра микрофинансовых организаций? «К сожалению, мы пока не слышали о возвратах денег из МКК инвесторам, даже наоборот, наблюдается достаточно массовое затягивание сроков с возвратами, а порой даже обычное мошенничество со стороны МФО, которых уже давно исключили из госреестра», - отмечает Локтионова. По ее словам, ощутимый объем денежных средств просто навсегда забирается МФО «пылесосами». Исключение из государственного реестра особо не страшит МКК, когда их основная цель - просто собрать деньги и исчезнуть. Со стороны ЦБ отсутствуют жесткие механизмы воздействия к таким участникам рынка. В этой связи обманутым инвесторам необходимо обращаться в суд и правоохранительные органы.
Нужно сказать, что условия возврата инвестиций из МКК могут быть разные, например, могут вернуть тело долга, но не вернуть накопленные проценты, добавляет Шустов. И пункт в договоре займа, дающий заемщику в лице МКК такую возможность, может быть, а может его и не быть. Поэтому нужно быть внимательными при подписании договора, а также при выборе следующего контрагента по инвестициям. «Выбирать МФК теперь можно, исходя из размера уставного капитала, а также обращая внимание на популярность и известность бренда», - считает глава МФО «Мани Фани».
Куда же, кроме рынка микрофинансирования, могут пойти эти средства? Ведь вложения в МФО были самыми доходными пассивными инвестициями на российском рынке за последние годы.
«Пожалуй, альтернативы на сегодня нет. Рынок паевых фондов непредсказуем, покупка ценных бумаг через брокера сопряжена с целым букетом рисков и требует от инвестора специальных знаний», - считает Локтионова. При этом инвестиции в МФК с разделением рынка и усилением надзора стали надежны и приносят ощутимые доходы, которые несравнимы с доходностью банковских вкладов.
Лучшие новости сегодня
Вы искали сегодня
Другие новости сегодня
Фото: freepik Представлены данные о средневзвешенных курсах покупки и продажи валют: доллара, евро и рубля в обменных пунктах Астаны, Алматы и Шымкента, а также курсы Нацбанка РК на 19 октября 2024 года, сообщает...
Фото: Freepik Насколько вырос объем микрокредитования в МФО и какую долю занимают микрокредиты, выданные физлицам, – в материале Zakon.kz. Объем микрокредитования в Казахстане продолжает расти. По данным Нацбанка,...
Фото: Zakon.kz На Казахстанской фондовой бирже (KASE) в 17:00 18 октября 2024 года закрылись вечерние торги по иностранным валютам, сообщает Zakon.kz. Средневзвешенный курс доллара по итогам торгов составил 484,61...
По таким переводам при превышении неких лимитов банки устанавливают оборотные комиссии. Тогда как переводы от фирм или ИП другим фирмам или ИП обходятся дешевле за счет фиксированного размера комиссии. Один...
"Вас беспокоят из службы безопасности вашего банка", "По вашей карте совершена сомнительная операция" и другие уже крылатые фразы из арсенала банковских мошенников давно все выучили. Но мошенники каждый раз придумывают...
Прокуратура утвердила обвинительное заключение по делу, возбуждённому в отношении бывшего главного бухгалтера ОБУСО «Комплексный центр социального обслуживания населения Горшеченского района» и её подчинённой...
«Наши задачи» - предоставлять самую оперативную, достоверную и подробную информацию по банковскому рынку; - помогать клиентам в выборе самых выгодных банковских продуктов; - способствовать банкам в поиске качественных клиентов; - налаживать общение между банками и их клиентами.
Фото: freepik Представлены данные о средневзвешенных курсах покупки и продажи
ПодробнееФото: Freepik Насколько вырос объем микрокредитования в МФО и какую долю
ПодробнееФото: Zakon.kz На Казахстанской фондовой бирже (KASE) в 17:00 18 октября 2024
Подробнее ЦБ установил официальные курсы валют на 18 октября. После нескольких дней
Подробнее Компания «СберСтрахование жизни» запустила новый продукт «Страхование по
Подробнее Российский рубль начал дорожать к американской и европейской валютам.
ПодробнееЭкономика сегодня
ЦБ установил официальные курсы валют на 18 октября. После нескольких дней падения рубль начал восстанавливать позиции к американской и европейской валютам. Курс доллара опустился на 0,1078 рубля, составив...
Подробнее Компания «СберСтрахование жизни» запустила новый продукт «Страхование по часам». Полис рассчитан на определенное количество часов защиты, которые можно активировать лишь тогда, когда это необходимо клиенту. В...
Подробнее Российский рубль начал дорожать к американской и европейской валютам. Официальный курс доллара, установленный Центробанком на 18 октября 2024 года, составляет 97,1490 рубля (прежнее значение — 97,2568 рубля),...
Подробнее Рубль третий торговый день подряд дешевеет по отношению к доллару США и юаню, второй день — по отношению к евро. Примечательно, что фундаментальные факторы и прежде всего вновь подорожавшая нефть теоретически должны работать в пользу укрепления рубля, а не ослабления, отмечает ведущий аналитик
Подробнее Российский рубль значительно подешевел к американской и европейской валютам. Официальный курс доллара, установленный Центробанком на 8 октября 2024 года, составляет 96,0649 рубля (прежнее значение...
Подробнее Россияне в 2025 году могут отдохнуть 62 дня, взяв только 28 дней отпуска: один двухнедельный летом, а остальные — перед государственными праздниками или после них, рассказали «Газете.ру»...
Подробнее
Комментарии (0)