Инвесторы делают ставку на зарубежные активы - «Финансы»

Apple, Coca-Cola, Facebook, Microsoft, Nike, Tesla – эти глобальные корпорации знает практически каждый казахстанец.
Все так или иначе пользуются их продуктами, услугами и сервисами. Одни – ярые
поклонники яблочных смартфонов и колы, другие – завсегдатаи социальных сетей и
интернет-магазинов, а для кого-то и вовсе электрокар – лучшее средство
передвижения. Однако более продвинутые граждане не просто потребители товаров,
выпускаемых данными гигантами, но и их совладельцы. Корреспондент Центра деловой
информации Kapital.kz разобрался, выгодно ли покупать акции иностранных
компаний, где и как это сделать и о чем еще нужно помнить начинающим
инвесторам.

На фоне волатильности тенге
отечественные инвесторы все чаще задумываются о покупке зарубежных активов. И
это вполне обосновано. Помимо диверсификации вложений и минимизации рисков,
участие в капитале известных международных брендов позволяет акционерам
получать высокие доходы и наращивать инвестиционный портфель в иностранной
валюте. Несмотря на колебания биржевых котировок, что, впрочем, свойственно
фондовому рынку, ценные бумаги ведущих мировых концернов показывают стабильный
рост. Особенно в долгосрочном периоде.

Яркий пример – акции компании Apple. 10 лет
назад они оценивались рынком в $37,3 за бумагу, а сегодня торгуются в 8 раз дороже – по $320,03. Только за год акции американского производителя гаджетов выросли
на  86%. Хорошие показатели и у ценных
бумаг Facebook Inc. С момента первичного размещения на бирже NASDAQ стоимость
акций выросла более чем на 600% - с $29 до $212,33. Дальновидные инвесторы,
которые еще в 2012 году разглядели потенциал этой компании, наверняка сейчас
уже миллионеры. Так что, приобретая акции лидеров мирового рынка, не стоит
рассчитывать на мгновенную прибыль.

Откровенно говоря, еще 7 лет назад
позволить себе инвестировать в американские и российские компании могли немногие.
В основном это были люди, которые так или иначе разбирались в фондовом рынке и
имели солидный финансовый запас. И на то были ряд причин: во-первых, на
Казахстанской фондовой бирже (KASE) в то время не торговались иностранные
ценные бумаги. Во-вторых, не все отечественные инвестиционные компании
предоставляли доступ к «голубым фишкам» России и США. Соответственно желающие
вложить деньги в зарубежные активы были вынуждены обращаться к
брокерам-посредникам из разных стран. А это сложно, долго и дорого.

В частности, у американских брокеров
открытие и пополнение счета – процесс трудоемкий и в среднем занимает 1-2
недели. Осложняет ситуацию и языковой барьер. Инвесторам приходится вести
деловую переписку и изучать финансовые отчеты компаний на английском языке. Вот
только немногие из них в совершенстве владеют языком международного общения, да
и не каждый брокер оказывает русскоязычную поддержку. Такая услуга есть лишь в
западных «дочках» некоторых российских инвесткомпаний.

К существенным минусам также можно
отнести высокий порог входа и постоянные издержки. Помимо комиссии за
совершение сделок с ценными бумагами и сборы регуляторов и бирж, инвесторы
платят буквально за все: за ведение и пополнение брокерского счета, валютные
переводы, подписку на рыночные данные и даже за неактивность.

В общем, вывод таков: посредничество
американцев стоит денег, причем немалых. Но справедливости ради надо
сказать, что в прямой покупке акций в Штатах все же есть и плюсы. В их числе:
защита инвесторов в виде страховки брокерского счета на сумму до $500 тыс. (для
граждан США. – Ред.), а также широкий ассортимент инструментов и инвестиционных
идей.

С каждым годом и на Казахстанской фондовой
бирже появляются все новые эмитенты. Только в прошлом году в официальный список
KASE были включены акции 12 американских компаний.
Среди них: Apple, Coca-Cola,
Exxon Mobil, Facebook, Ford, Intel, Nike, Microsoft, Starbucks, Pfizer, Tesla, Tiffany
& Co. Инициатором
допуска стало АО «Фридом Финанс».

Стоит отметить, что это не первые
иностранные эмитенты на Казахстанской фондовой бирже. В мае 2014 года
упрощенную процедуру листинга на KASE прошли акции одного из крупнейших банков
США – Bank of America Corporation. Спустя 1,5 года все тот же брокер предоставил
казахстанцам уникальную возможность покупать на локальном рынке паи самого
ликвидного и популярного индексного фонда в мире – SPDR S&P 500 ETF TRUST.

Еще через полгода список биржевых
инструментов KASE пополнили акции сразу 7 крупных российских компаний:
«Аэрофлот-российские авиалинии», Банк ВТБ, «Газпром», «Магнит», «Ростелеком», Сбербанк России и «Уралкалий». Таким образом, отечественные инвесторы
получили прямой доступ к российским «голубым фишкам» с расчетами в тенге и с
применением всех казахстанских налоговых льгот.

В частности, приобретая ценные бумаги
того же «Газпрома» внутри страны, владелец акций освобождается от уплаты индивидуального
подоходного налога. Тогда как в России доходы, полученные на фондовом рынке,
облагаются налогом по ставке 13% для резидентов и 30% для нерезидентов.
Причем налогообложению подлежит вся прибыль инвестора за год, включая доход от
дивидендов и купонов по облигациям.

Более того, в соответствии с законом «О
рынке ценных бумаг» все акции, в том числе российских и американских компаний, хранятся
на брокерском счете в Центральном депозитарии ценных бумаг. И это еще одно
преимущество сделок на внутреннем рынке. К тому же, покупая долларовый
инструмент в тенге, инвестор нивелирует валютный риск, тем самым получая защиту
от резких колебаний обменного курса.

Стать совладельцем быстрорастущих
компаний мира и зарабатывать вместе с ними теперь можно, не выходя из дома. В
конце января АО «Фридом Финанс» представило казахстанцам финтех-стартап
Freedom24.kz. Это интернет-магазин акций, с помощью которого совершеннолетние граждане страны могут приобретать ценные бумаги крупнейших корпораций в любое удобное
время 24 часа в сутки, 7 дней неделю.

На данный момент на сайте доступны акции 33 компаний: 15 американских, 10 российских и 8
казахстанских. В их числе: Ford, Starbucks, Coca-Cola, Apple, Facebook, Microsoft, Nike, Tiffany, Exxon Mobil, Tesla, Intel, Pfizer, Bank of America, Freedom Holding Corp., SPDR S&P 500, Яндекс, Лукойл, Новолипецкий металлургический комбинат, «Норильский
никель», Аэрофлот, «Газпром», Сбербанк России, «Ростелеком», Банк ВТБ, «Магнит», Народный банк Казахстана, Банк ЦентрКредит, «КазТрансОйл», «Казатомпром», «Казахтелеком»,
Kaz Minerals PLC, KEGOC и «Кселл».

Прежде чем совершить сделку, нужно пройти
короткую регистрацию на сайте и заполнить
анкету для
открытия брокерского счета.Freedom24.kz освобождаются от уплаты банковской
и брокерской комиссий и оплачивают только рыночную стоимость акций. Правда,
эти бенефиты действуют только при оплате банковской картой.

Все данные о состоянии инвестпортфеля
хранятся в личном кабинете. Здесь можно не только посмотреть количество
свободных средств, общую стоимость активов и их доходность, но и при
желании  продать акции. Продажа
происходит путем открытых торгов на KASE с 11:30 до
17:00. Комиссия при продаже составит минимальные 0,04%.

Помимо информации по компаниям-эмитентам
(основные финансовые показатели, новости, обзоры. – Ред.), на сайте можно найти свежую
аналитику и обучающие материалы для новичков фондовой биржи. Другими
словами,  Freedom24.kz – это не просто сервис для сделок с ценными
бумагами, а своего рода автоматизированный
«советник по инвестициям». Интеллектуальная
система «Робот-эдвайзер» способна на основе специальных математических
алгоритмов  собрать инвестпортфель для
пользователя в зависимости от его пожеланий и стратегии инвестирования: пассивной,
консервативной или агрессивной.