Bail-in`a объелись - «Тема дня» » Новости Банков
bottom-shape image

Bail-in`a объелись - «Тема дня»

Почему в России не получается спасать банки за счет крупных вкладчиков

Bail-in`a объелись - «Тема дня»

15 декабря ЦБ ввел временную администрацию в Татфондбанк. Ранее одним из способов возможной санации банка называли bail-in — перевод средств кредиторов в капитал. О подобной схеме задумывались в «Пересвете» и оставшемся без лицензии М2М Прайвет Банке. Почему в России снова заговорили о bail-in?

«Кипрский сценарий» не проходит

О том, что в России возможно законодательное оформление схемы bail-in (перевод в принудительном порядке необеспеченных требований кредиторов-юрлиц в уставный капитал банка), заговорили еще в январе уходящего года. Тогда заместитель министра финансов Алексей Моисеев сообщал о возможной скорой передаче концепции схемы bail-in в правительственное обсуждение. Позже были разговоры о введении механизма bail-in в середине 2017-го, а то и в 2018 году.

В августе, по сообщениям ряда СМИ, Минфин подготовил новую версию законопроекта о подобном типе оздоровления проблемных банков. «Смысл писать закон, чтобы появилась такая принудительная возможность. Сумма 100 миллионов рублей остается. Два варианта: либо средства только акционеров, либо юрлица и акционеры. Законопроект, который разослал Минфин, включает всех юрлиц. Если депозит меньше 100 миллионов рублей, то, даже если он принадлежит акционерам, все равно не конвертируется», — разъяснял суть предложений ведомства тот же Алексей Моисеев, выступая в Госдуме уже в октябре. С тех пор новой информации по этому вопросу не поступало.

Много разговоров было тогда о «кипрском сценарии» санации для российских банков — именно история с bail-in Bank of Cyprus в 2013 году стала самой громкой во всей практике применения такого типа схем оздоровления. Тогда средства 21 тыс. клиентов кипрского банка с вкладами на сумму более 100 тыс. евро перевели в акции кредитной организации. Однако в России похожие схемы пока применялись только дважды и на сугубо добровольных началах — средства крупных кредиторов третьей очереди переводили в капитал банка «Таврический» и Фондсервисбанка в 2015 году.

О том, чтобы провести процедуру bail-in, в последнее время стали задумываться все чаще. Думали об этом в М2М Прайвет Банке, у которого впоследствии отозвали лицензию. Думали и в «Пересвете» — сейчас в банке введена временная администрация и действует мораторий на удовлетворение требований кредиторов. Думали и в Татфондбанке, который постигла судьба «Пересвета».

«Скользкое дело, не хотим ввязываться»

Пока в одних банках думают о bail-in, в других не слишком хотят об этом говорить. «Скользкое дело, не хотим ввязываться», — заявили в банке из топ-5. «Не хотел бы это обсуждать, но попасть в число кредиторов при bail-in было бы неприятно», — признался Новости Банков заместитель председателя правления одного из банков первой тридцатки.

О том, чтобы шли серьезные обсуждения законодательного закрепления механизма bail-in в России, банкиры также не слышали. «Пока есть всякие разговоры. Обсуждение инициативы идет более года. То мы инициируем, то Минфин, то ЦБ. Но бурного обсуждения, да еще чтобы на выходе был какой-то документ, я не помню», — заметил президент Ассоциации российских банков (АРБ) Гарегин Тосунян.

«Это можно и без закона делать. Если некий круг участников договорился и готов участвовать в этом, такую процедуру можно провести. Закон нужен в случае, если необходимо обязать всех кредиторов принять участие в bail-in», — говорит член совета директоров Бинбанка Олег Вьюгин.

Пока непонятно, каким образом будет реализована идея законодательного оформления bail-in и будет ли реализована вообще. «Одно дело, когда кредиторов вынуждают стать акционерами, а другое — когда им только предлагают участвовать в капитале во имя спасения банка и у них есть такая мотивация. Конечно, кредиторам банка не очень выгодно его банкротство», — отмечает Тосунян. «Весь вопрос в том, чтобы все не свелось к кипрскому варианту, когда акционерами становились в обязательном порядке», — предупреждает президент АРБ.

«Не панацея, а скорее экзотика»

Каким образом проводить bail-in, зависит от конкретной ситуации. «Если есть достаточно подготовленный ведущий новый акционер, который готов взять на себя ответственность (финансовую и юридическую) за санацию банка, тогда привлечение денег вкладчиков или юрлиц в капитал может быть осмысленно», — полагает Олег Вьюгин. Однако, замечает при этом банкир, если конвертация средств кредиторов в капитал банка происходит принудительно и желающих им управлять не находится, через какое-то время банк все равно приходит к банкротству, а участники bail-in остаются без денег и активов. «Поэтому bail-in можно применять выборочно — это не панацея, а скорее экзотика», — считает он.

Почему именно М2М, «Пересвет» и Татфондбанк задумывались о bail-in? «Пересвет» — потому, что, возможно, один из крупнейших держателей пассивов этого банка задумался о том, чтобы взять на себя ответственность по процессу санации», — отвечает Вьюгин. Действительно, по информации СМИ, Русская православная церковь (которой на 49,6% принадлежит банк) думала о таком варианте развития событий. По этой логике такими «гарантами» для М2М и Татфондбанка могли стать соответственно Азиатско-Тихоокеанский Банк (владел 100% акций) и правительство Татарстана.

В реальности механизм bail-in имеет смысл, если крупный кредитор уже является собственником санируемого банка (случай Татфондбанка) либо если к bail-in привлекается один крупнейший кредитор (а не несколько, как в случае с банком «Пересвет»), и убытки такого кредитора будут значительны при отзыве лицензии у санируемого банка, говорит ведущий аналитик по банковским рейтингам RAEX Людмила Кожекина. Правда, критерии, которым должны соответствовать санируемые банки для bail-in, подчеркивает эксперт, также законодательно не закреплены.

«Однако при принятии решения о целесообразности проведения санации или отзыва лицензии ЦБ РФ обычно сопоставляет объем потенциальных выплат АСВ вкладчикам-физлицам и размер средств, необходимых на покрытие «дыры» в капитале и поддержание ликвидности. Если разрыв между стоимостью активов и пассивов банка превышает объем выплат АСВ, то ЦБ оценивает возможность конвертации в капитал средств крупнейших кредиторов и могут ли они «закрыть дыру в активах» с минимальными вливаниями в капитал со стороны самого ЦБ РФ», — объясняет механизм Кожекина.

Выбирая между санацией через bail-in и банкротством банка, кредиторы не первой очереди, скорее всего, предпочтут первый вариант, считают эксперты. «При банкротстве банков его кредиторы очередей ниже первой обычно получают не более 10—11% от собственных вложений», — констатирует управляющий общероссийской общественной организации потребителей «Финпотребсоюз» Виктор Майданюк. «Опыт Кипра (Bank of Cyprus) показал, что через три года после проведения bail-in вкладчики могут продать полученные ценные бумаги примерно за 15% от величины вклада. Полагаю, что в наших условиях мы вряд ли сможем рассчитывать на более быстрое восстановление стоимости санируемых банков», — признает он.

Возможное внедрение механизма bail-in в конечном счете отразится на интересах крупных компаний — вкладчиков банков. «Активное применение механизма bail-in способно вызвать дальнейший отток средств крупных компаний из банков за пределами топ-30, что, в свою очередь, может спровоцировать такие банки предлагать повышенные ставки по депозитам крупным клиентам», — замечает Людмила Кожекина из RAEX.

Эмма ТЕРЧЕНКО,


Почему в России не получается спасать банки за счет крупных вкладчиков 15 декабря ЦБ ввел временную администрацию в Татфондбанк. Ранее одним из способов возможной санации банка называли bail-in — перевод средств кредиторов в капитал. О подобной схеме задумывались в «Пересвете» и оставшемся без лицензии М2М Прайвет Банке. Почему в России снова заговорили о bail-in? «Кипрский сценарий» не проходит О том, что в России возможно законодательное оформление схемы bail-in (перевод в принудительном порядке необеспеченных требований кредиторов-юрлиц в уставный капитал банка), заговорили еще в январе уходящего года. Тогда заместитель министра финансов Алексей Моисеев сообщал о возможной скорой передаче концепции схемы bail-in в правительственное обсуждение. Позже были разговоры о введении механизма bail-in в середине 2017-го, а то и в 2018 году. В августе, по сообщениям ряда СМИ, Минфин подготовил новую версию законопроекта о подобном типе оздоровления проблемных банков. «Смысл писать закон, чтобы появилась такая принудительная возможность. Сумма 100 миллионов рублей остается. Два варианта: либо средства только акционеров, либо юрлица и акционеры. Законопроект, который разослал Минфин, включает всех юрлиц. Если депозит меньше 100 миллионов рублей, то, даже если он принадлежит акционерам, все равно не конвертируется», — разъяснял суть предложений ведомства тот же Алексей Моисеев, выступая в Госдуме уже в октябре. С тех пор новой информации по этому вопросу не поступало. Много разговоров было тогда о «кипрском сценарии» санации для российских банков — именно история с bail-in Bank of Cyprus в 2013 году стала самой громкой во всей практике применения такого типа схем оздоровления. Тогда средства 21 тыс. клиентов кипрского банка с вкладами на сумму более 100 тыс. евро перевели в акции кредитной организации. Однако в России похожие схемы пока применялись только дважды и на сугубо добровольных началах — средства крупных кредиторов третьей очереди переводили в капитал банка «Таврический» и Фондсервисбанка в 2015 году. О том, чтобы провести процедуру bail-in, в последнее время стали задумываться все чаще. Думали об этом в М2М Прайвет Банке, у которого впоследствии отозвали лицензию. Думали и в «Пересвете» — сейчас в банке введена временная администрация и действует мораторий на удовлетворение требований кредиторов. Думали и в Татфондбанке, который постигла судьба «Пересвета». «Скользкое дело, не хотим ввязываться» Пока в одних банках думают о bail-in, в других не слишком хотят об этом говорить. «Скользкое дело, не хотим ввязываться», — заявили в банке из топ-5. «Не хотел бы это обсуждать, но попасть в число кредиторов при bail-in было бы неприятно», — признался Новости Банков заместитель председателя правления одного из банков первой тридцатки. О том, чтобы шли серьезные обсуждения законодательного закрепления механизма bail-in в России, банкиры также не слышали. «Пока есть всякие разговоры. Обсуждение инициативы идет более года. То мы инициируем, то Минфин, то ЦБ. Но бурного обсуждения, да еще чтобы на выходе был какой-то документ, я не помню», — заметил президент Ассоциации российских банков (АРБ) Гарегин Тосунян. «Это можно и без закона делать. Если некий круг участников договорился и готов участвовать в этом, такую процедуру можно провести. Закон нужен в случае, если необходимо обязать всех кредиторов принять участие в bail-in», — говорит член совета директоров Бинбанка Олег Вьюгин. Пока непонятно, каким образом будет реализована идея законодательного оформления bail-in и будет ли реализована вообще. «Одно дело, когда кредиторов вынуждают стать акционерами, а другое — когда им только предлагают участвовать в капитале во имя спасения банка и у них есть такая мотивация. Конечно, кредиторам банка не очень выгодно его банкротство», — отмечает Тосунян. «Весь вопрос в том, чтобы все не свелось к кипрскому варианту, когда акционерами становились в обязательном порядке», — предупреждает президент АРБ. «Не панацея, а скорее экзотика» Каким образом проводить bail-in, зависит от конкретной ситуации. «Если есть достаточно подготовленный ведущий новый акционер, который готов взять на себя ответственность (финансовую и юридическую) за санацию банка, тогда привлечение денег вкладчиков или юрлиц в капитал может быть осмысленно», — полагает Олег Вьюгин. Однако, замечает при этом банкир, если конвертация средств кредиторов в капитал банка происходит принудительно и желающих им управлять не находится, через какое-то время банк все равно приходит к банкротству, а участники bail-in остаются без денег и активов. «Поэтому bail-in можно применять выборочно — это не панацея, а скорее экзотика», — считает он. Почему именно М2М, «Пересвет» и Татфондбанк задумывались о bail-in? «Пересвет» — потому, что, возможно, один из крупнейших держателей пассивов этого банка задумался о том, чтобы взять на себя ответственность по процессу санации», — отвечает Вьюгин. Действительно, по информации СМИ, Русская православная церковь (которой на 49,6% принадлежит банк) думала о таком варианте развития событий. По этой логике такими «гарантами» для М2М и Татфондбанка могли стать соответственно Азиатско-Тихоокеанский Банк (владел 100% акций) и правительство Татарстана. В реальности механизм bail-in имеет смысл, если крупный кредитор уже является собственником санируемого банка (случай Татфондбанка) либо если к bail-in привлекается один крупнейший кредитор (а не несколько, как в случае с банком «Пересвет»), и убытки такого кредитора будут значительны при отзыве лицензии у санируемого банка, говорит ведущий аналитик по банковским рейтингам RAEX Людмила Кожекина. Правда, критерии, которым должны соответствовать санируемые банки для bail-in, подчеркивает эксперт, также законодательно не закреплены. «Однако при принятии решения о целесообразности проведения санации или отзыва лицензии ЦБ РФ обычно сопоставляет объем потенциальных выплат АСВ вкладчикам-физлицам и размер средств, необходимых на покрытие «дыры» в капитале и поддержание ликвидности. Если разрыв между стоимостью активов и пассивов банка превышает объем выплат АСВ, то ЦБ оценивает возможность конвертации в капитал средств крупнейших кредиторов и могут ли они «закрыть дыру в активах» с минимальными вливаниями в капитал со стороны самого ЦБ РФ», — объясняет механизм Кожекина. Выбирая между санацией через bail-in и банкротством банка, кредиторы не первой очереди, скорее всего, предпочтут первый вариант, считают эксперты. «При банкротстве банков его кредиторы очередей ниже первой обычно получают не более 10—11% от собственных вложений», — констатирует управляющий общероссийской общественной организации потребителей «Финпотребсоюз» Виктор Майданюк. «Опыт Кипра (Bank of Cyprus) показал, что через три года после проведения bail-in вкладчики могут продать полученные ценные бумаги примерно за 15% от величины вклада. Полагаю, что в наших условиях мы вряд ли сможем рассчитывать на более быстрое восстановление стоимости санируемых банков», — признает он. Возможное внедрение механизма bail-in в конечном счете отразится на интересах крупных компаний — вкладчиков банков. «Активное применение механизма bail-in способно вызвать дальнейший отток средств крупных компаний из банков за пределами топ-30, что, в свою очередь, может спровоцировать такие банки предлагать повышенные ставки по депозитам крупным клиентам», — замечает Людмила Кожекина из RAEX. Эмма ТЕРЧЕНКО,
Лучшие новости сегодня

Вы искали сегодня

Комментарии (0)


Другие новости сегодня

Клиенты Модульбанка получили возможность без комиссий выводить выручку с десяти маркетплейсов - «Тема дня»

​ Модульбанк расширил список маркетплейсов, партнеры которых имеют возможность подключить специальные условия обслуживания и выводить выручку без комиссии и лимитов. Теперь в этом списке значатся Wildberries, Ozon,...

«Новая нормальность». Аналитики спрогнозировали курс рубля к доллару - «Тема дня»

​ Девальвация рубля в октябре оказалась значительнее, чем ожидалось: российская валюта ослабла к доллару еще на 4%, а к юаню — на 3%. По мнению аналитиков инвестиционного Банка Синара, к началу 2025 года ожидается...

Рубль укрепляется. Курсы доллара и евро на 8 ноября - «Тема дня»

​ Российский рубль опустился к доллару США и укрепился к евро. Официальный курс доллара, установленный Центробанком на 8 ноября 2024 года, составляет 98,0726 рубля (прежнее значение — 98,2236 рубля), официальный...

Рубль уступает основным валютам. Курсы доллара и евро на 29 октября - «Тема дня»

​ Российский рубль уступает доллару США и евро. Официальный курс доллара, установленный Центробанком на 29 октября 2024 года, составляет 97,2300 рубля (прежнее значение — 96,6657 рубля), официальный курс евро — 105,2229 рубля (предыдущий показатель — 104,8094 рубля). Прекращение торгов валютами

Рубль продолжает дешеветь. ЦБ установил официальные курсы валют на 30 октября - «Тема дня»

​ ЦБ установил официальные курсы валют на 30 октября. Рубль продолжает дешеветь к американской и европейской валютам. Курс доллара вырос на 0,0961 рубля, составив 97,3261 рубля (97,2300 рубля на 29 октября). Курс...

Рубль снова подешевел. Курсы доллара и евро на 30 октября - «Тема дня»

​ Российский рубль уступает доллару США и евро. Официальный курс доллара, установленный Центробанком на 30 октября 2024 года, составляет 97,3261 рубля (прежнее значение — 97,2300 рубля), официальный курс евро — 105,4375 рубля (предыдущий показатель — 105,2229 рубля). Прекращение торгов валютами


Новости

Последнее из блога

«Наши задачи» - предоставлять самую оперативную, достоверную и подробную информацию по банковскому рынку; - помогать клиентам в выборе самых выгодных банковских продуктов; - способствовать банкам в поиске качественных клиентов; - налаживать общение между банками и их клиентами.

В РФ предложили снизить срок владения недвижимостью для продажи без НДФЛ - «Финансы»

В РФ предложили снизить срок владения недвижимостью для продажи без НДФЛ - «Финансы»

Депутаты Госдумы рассмотрят предложение о снижении срока владения недвижимостью

Подробнее
Доллар по 100 рублей: курс Банка России превысил психологически значимую отметку - «Финансы»

Доллар по 100 рублей: курс Банка России превысил психологически значимую отметку - «Финансы»

Центробанк установил курс доллара к рублю, который вступит в силу с 20 ноября,

Подробнее
Курсы валют в обменниках Алматы и Астаны на 19 ноября - «Финансы»

Курсы валют в обменниках Алматы и Астаны на 19 ноября - «Финансы»

Фото: Zakon.kz Представлены данные о средневзвешенных курсах покупки и продажи

Подробнее
Экономика сегодня

Клиенты Модульбанка получили возможность без комиссий выводить выручку с десяти маркетплейсов - «Тема дня»

Клиенты Модульбанка получили возможность без комиссий выводить выручку с десяти маркетплейсов - «Тема дня»

​ Модульбанк расширил список маркетплейсов, партнеры которых имеют возможность подключить специальные условия обслуживания и выводить выручку без комиссии и лимитов. Теперь в этом списке значатся Wildberries, Ozon,...

Подробнее
«Новая нормальность». Аналитики спрогнозировали курс рубля к доллару - «Тема дня»

«Новая нормальность». Аналитики спрогнозировали курс рубля к доллару - «Тема дня»

​ Девальвация рубля в октябре оказалась значительнее, чем ожидалось: российская валюта ослабла к доллару еще на 4%, а к юаню — на 3%. По мнению аналитиков инвестиционного Банка Синара, к началу 2025 года ожидается...

Подробнее
Рубль укрепляется. Курсы доллара и евро на 8 ноября - «Тема дня»

Рубль укрепляется. Курсы доллара и евро на 8 ноября - «Тема дня»

​ Российский рубль опустился к доллару США и укрепился к евро. Официальный курс доллара, установленный Центробанком на 8 ноября 2024 года, составляет 98,0726 рубля (прежнее значение — 98,2236 рубля), официальный...

Подробнее
Рубль уступает основным валютам. Курсы доллара и евро на 29 октября - «Тема дня»

Рубль уступает основным валютам. Курсы доллара и евро на 29 октября - «Тема дня»

​ Российский рубль уступает доллару США и евро. Официальный курс доллара, установленный Центробанком на 29 октября 2024 года, составляет 97,2300 рубля (прежнее значение — 96,6657 рубля), официальный курс евро — 105,2229 рубля (предыдущий показатель — 104,8094 рубля). Прекращение торгов валютами

Подробнее
Рубль продолжает дешеветь. ЦБ установил официальные курсы валют на 30 октября - «Тема дня»

Рубль продолжает дешеветь. ЦБ установил официальные курсы валют на 30 октября - «Тема дня»

​ ЦБ установил официальные курсы валют на 30 октября. Рубль продолжает дешеветь к американской и европейской валютам. Курс доллара вырос на 0,0961 рубля, составив 97,3261 рубля (97,2300 рубля на 29 октября). Курс...

Подробнее
Рубль снова подешевел. Курсы доллара и евро на 30 октября - «Тема дня»

Рубль снова подешевел. Курсы доллара и евро на 30 октября - «Тема дня»

​ Российский рубль уступает доллару США и евро. Официальный курс доллара, установленный Центробанком на 30 октября 2024 года, составляет 97,3261 рубля (прежнее значение — 97,2300 рубля), официальный курс евро — 105,4375 рубля (предыдущий показатель — 105,2229 рубля). Прекращение торгов валютами

Подробнее

Разделы

Информация


Как воспользоваться льготой, не учтенной в налоговом уведомлении, рассказало УФНС по Москве - «Финансы»

Как воспользоваться льготой, не учтенной в налоговом уведомлении, рассказало УФНС по Москве - «Финансы»

Управление напомнило, какие граждане имеют право на льготы на всей территории России и рассказало о льготах в Москве. Московское УФНС указало, что для начала надо проверить, учтена ли льгота в налоговом уведомлении...

Подробнее

      
Курс валют сегодня